理財是狹義的保險理財，也就是說，保險人將其剩余資金投入到壹定渠道，期望回報和增值。這種融資活動是保險公司經營的必要手段，是保險資金增值性質的內在要求，可以增強保險業務能力，擴大承保償付能力，為提高保險公司的市場競爭力提供條件。根據其融資方式，可分為直接融資和間接融資。前者是保險人直接滲透到金融市場，後者是將資金存放在金融機構並代為投資。
風險融資是保險人通過分散風險實現融資，以協調資金與風險關系的活動。主要是指保險公司之間的相互再保險，目的是維持穩定經營，而不是以經濟利益為目的。
保險融資是金融融資和風險融資的有機統壹，應符合以下條件:有壹定的長期穩定的資本積累；健全的保險市場和金融市場；良好的競爭環境；開放的經濟模式；保險機制結構合理，保險公司可以自負盈虧，自擔風險，擁有獨立的資金運用權。