中國基金報記者郭
65438+10月18日，德意誌銀行集團宣布成功完成中國銀行間債券市場首只熊貓債券發行，以三年期優先票據募集人民幣65，438.4億元。本次交易是中國人民銀行和國家外匯管理局聯合發布《關於境外機構境內發行債券資金管理的通知》(以下簡稱《通知》)後，境外機構在境內發行的首只熊貓債券。
這項交易使德
中國基金報記者郭
65438+10月18日，德意誌銀行集團宣布成功完成中國銀行間債券市場首只熊貓債券發行，以三年期優先票據募集人民幣65，438.4億元。本次交易是中國人民銀行和國家外匯管理局聯合發布《關於境外機構境內發行債券資金管理的通知》(以下簡稱《通知》)後，境外機構在境內發行的首只熊貓債券。
這項交易使德意誌銀行能夠更深入地參與不斷開放的中國債券資本市場，充實其資本，擴大其投資者基礎。此次發行的凈收益將用於德意誌銀行的壹般企業用途，包括業務活動和發展。
熊貓債券市場繼續擴大。
穩步推進人民幣國際化。
熊貓債券是指境外和多邊金融機構在中國境內發行的人民幣債券。按照國際慣例，在壹國國內市場發行本幣債券時，壹般以該國最具特色的吉祥物命名。
為進壹步擴大金融市場雙向開放，中國人民銀行和國家外匯管理局於2022年10月23日聯合發布《通知》，規範了境外機構跨市場發行熊貓債券的資金管理規則。《通知》自2023年6月65438日+10月65438日+10月生效。境外機構在境內發行熊貓債券涉及兩個市場:銀行間市場和交易所市場。此前，兩個市場對熊貓債發行資金管理缺乏統壹規定，給發行人帶來不便。此次統壹監管後，將有助於增強熊貓債發行監管政策的透明度，提高境外機構在境內發行熊貓債的便利性和吸引力，有助於進壹步促進熊貓債市場的不斷擴大和發行人結構的不斷優化。
2005年，國際多邊金融機構亞洲開發銀行(ADB)和國際金融公司(IFC)作為首批境外機構發行人，通過發行熊貓債券進入中國銀行間債券市場，也拉開了熊貓債券市場發展的序幕。近年來，隨著金融市場雙向開放的深入，人民幣國際化穩步推進。熊貓債券作為國內資本市場雙向開放的重要組成部分，在引進國際發行人和投資者、豐富債券市場結構、擴大對外開放等方面發揮了重要作用。截至2021年末，已有近70家境外發行人在中國銀行間債券市場發行熊貓債，累計發行量超過4000億元。參與機構涵蓋了外國政府機構、國際開發機構、金融機構和境外大型非金融企業，市場參與者日益豐富，發行規模逐步擴大。
為滿足日益壯大的熊貓債券市場的發展需要，近年來，金融管理部門陸續出臺了多項政策措施，進壹步完善熊貓債券市場的各項制度。比如，完善境外機構在境內發行熊貓債券的統壹管理辦法，細化各類境外機構熊貓債券的分級分類標準，提高高資質發行人註冊發行的便利性；取消QFII(合格境外機構投資者)和RQFII(人民幣合格境外機構投資者)投資額度限制，規範境外投資者債券市場賬戶和資金管理要求，大幅提高市場投融資便利性，相關制度規定、信息披露、實施細節和定價流程更加符合境外發行人習慣，熊貓債券市場國際化程度穩步提升。
德意誌銀行看好中國市場的商業潛力。
德意誌銀行申請發行熊貓債券恰逢中德建交50周年，也是德意誌銀行訪華150周年慶典。
德意誌銀行管理委員會成員兼亞太區首席執行官亞歷山大·馮·祖爾·穆倫(Alexander von zur Muehlen)表示:“中國是全球第二大債券市場，國際投資者和發行人日益增加的活動是中國資本市場對外開放和融入全球金融體系的重要組成部分。德意誌銀行很榮幸能夠參與其中，並在促進中國市場的國際參與方面發揮積極作用。”
德意誌銀行作為兩家具有A類承銷資格的外資銀行之壹，多年來積極參與中國債券資本市場的開放和發展，連續四年被評為債券通優秀做市商，並壹度通過SBBC發行點心債券。德意誌銀行致力於發揮專業優勢，推動人民幣國際化，成為連接中外資本市場和投資者的橋梁。
德意誌銀行中國區總經理、德意誌銀行(中國)有限公司董事長朱彤表示:“德意誌銀行發行的首只熊貓債券充分證明了中國市場對國際發行人的重要性。作為少數幾家獲得中國銀行間市場全牌照的外資銀行，德意誌銀行壹直是境內外人民幣債券和衍生品市場最活躍的參與者之壹。得益於熊貓債券監管法規的不斷優化，我們非常看好中國市場的業務潛力。”
德意誌銀行在中國銀行間市場為客戶融資超過400億元。
據悉，截至2022年，德意誌銀行已在中國銀行間債券市場為其客戶完成36個債券融資項目，總規模超過400億元。作為國內債券發行中唯壹壹家同時擔任主承銷商和簿記行的外資銀行，迄今已牽頭6筆交易。
自2020年、2021年和2022年以來，德意誌銀行在中國銀行間市場交易商協會債券承銷規模中均位列外資銀行第壹。
2022年7月，德意誌銀行作為聯席主承銷商，協助奔馳集團完成了剝離商用車業務後的首只熊貓債券發行。
編輯:黃梅