現金流量是衡量企業經營狀況是否良好，是否有足夠的現金償還債務和流動性的重要指標。同樣，現金流量管理也是企業財務管理活動的重要職能，建立完善的現金流量管理機制是有效防範現金流量風險、提高企業市場競爭力的重要保證。
“現金流”問題的成因
現金是企業資產中流動性最強的資產，在企業生產經營中發揮著不可替代的作用。施工企業普遍面臨以下問題:前期資金需求和投資成本大，負債率高，後期項目還款周期長，資金回籠慢，項目還款難度大。因此，與壹般行業相比，它面臨著更高的資金風險。通過上述特級和壹級建築企業破產清算的原因以及對目前國內建築市場環境的分析，國內建築企業現金流管理普遍存在以下問題:
第壹，忽視建設單位的信用風險
建築市場競爭激烈，國內建築市場長期處於明顯的買方市場。在這樣的市場環境下，施工單位占據了有利的市場地位，而施工企業則處於相對被動的狀態。施工單位為了承接市場業務，往往忽視相應的信用風險，甚至通過墊資獲得項目，為企業的業務發展埋下隱患。
事實上，建設單位的工程規模、信用狀況、資金來源、融資能力、經營風格、債務償還能力等都影響其自身的信用履約能力，直接關系到工程支付和工程竣工結算。如果壹些施工單位自身實力較弱，缺乏足夠的建設資金，在施工過程中可能會出現施工企業工程款不能及時支付的問題，嚴重時甚至會出現因建設資金不足而停工的情況。建築企業不僅難以獲得相應的工程款結算，甚至可能因農民工的人工和材料供應成本而墊資，導致其經營存在嚴重的現金流風險。
二，現金存款與企業融資問題
在工程建設領域，施工企業承包工程需要繳納投標保證金、履約保證金、工程質量保證金和農民工工資保證金。在傳統的現金支付形式下，四類工程保證金存在數額巨大、占用周期長、返還管理不規範等問題，給施工企業造成了沈重的現金流負擔。
同時，對於國內建築市場大量的中小建築企業來說，自然存在“信用擔保不足”、“缺乏抵押優質資產”、“財務管理不規範”等融資管理風險。並且在市場信息不對稱的影響下，銀行很難及時獲取大量中小企業的各種經營信息並做出準確的風險識別，導致中小企業很難從銀行獲得信貸融資。
工程保證保險如何應對施工企業的現金流風險？
實踐證明，以工程保證保險替代現金保證金，可以有效盤活企業流動資金，減輕企業資金壓力。其提供的全過程風險管理服務，還能有效防範預警項目過程中的各種信用風險，加速完善建築市場信用體系建設。
第壹，減輕建築企業的資金壓力
在傳統的項目保證金管理制度下，1000萬元的現金保證金給施工企業造成了沈重的現金流壓力。項目保證保險作為傳統項目保證金的創新替代方案之壹，可以利用杠桿的放大效應，以較少的成本撬動大額現金保證金，釋放企業巨大的保證金壓力，盤活企業現金流。
同時，項目保證保險不占用企業銀行授信額度，無需質押和反擔保。在充分釋放企業保證金壓力的同時，還可以加強借款能力，提高企業資金鏈的抗風險能力。
二、風險管理在整個過程中的作用
與傳統的工程保險產品不同，工程保證保險引入第三方專業風險管理服務，參與承保項目的全過程風險管理，開展承保前風險評估、承保後風險排查和預警，並在保險事故發生後進行協調和理賠，及時有效防範和應對各類信用履約風險。
承保前風險評估:第三方風險管理機構會在承保前審核階段，根據被保險人的信用評級、財務報表和歷史承保記錄，向保險公司提供是否承保的意見；並對投保企業和項目可能存在的風險因素提出相應的規避意見。
核保中的風險排查:項目核保後，第三方風險管理機構會定期進行檢查，對項目中可能存在的風險進行識別和預警，規避可能存在的風險。
事故協同理賠:投保後發生保險事故，第三方風險管理機構將配合保險公司在風險事件發生後跟進事故處理，進行取證、確權和早期介入，確保快速理賠。
第三，完善建築市場信用體系建設
工程擔保的本質是信用擔保。工程保證保險作為工程擔保的創新管理形式，通過對信用履約全過程提供風險管理服務，可以有效防範和規避各類信用履約風險。特別是在信用評級差異化率和信用違約恢復機制下，有利於強化建築市場信用履約意識，規範建築活動主體的信用履約行為，促進和完善建築市場信用體系建設。
隨著施工企業經營理念的改變，企業的現金流管理和風險防範也要隨之改變，必須建立壹套適合企業持續穩定發展的管理方法。用工程保證保險代替現金保證金，既能有效規避企業在施工活動中的信用風險，又能保證企業現金流的良性流動，為企業經營決策和制定長期穩定發展戰略提供支持。