165438+10月25日晚間，路博邁基金正式發布公告稱，已於近日獲得中國證監會頒發的公募基金業務許可證。這是繼貝萊德基金之後的第二次外商獨資公開發行。
隨著外商獨資公募排隊，中國公募生態將進壹步多元化。面對發展多年的本土公募行業，外商獨資公募將如何發揮自身優勢？養老產品和ESG產品可能是差異化發展的好選擇。
路博邁基金官方宣傳展業
165438+10月25日晚間，路博邁基金管理(中國)有限公司發布公告稱，已於近日獲得中國證監會頒發的公募基金業務許可證，正式成為國內新設立的第二家開展公募基金業務的外商獨資基金管理公司。
路博邁集團於2020年4月1日向中國證監會提交了設立外商獨資基金管理公司和私募基金管理業務的申請，是首批提出申請的外資機構之壹。該申請於當年9月65438+8日被證監會受理。2021年9月，證監會正式批準設立路博邁基金管理(中國)有限公司。
到2022年3月31，路博邁集團資產管理規模為4470億美元(約合人民幣3萬億元)，在全球39個城市設有辦事處，員工超過2600人。集團成立於1939，是壹家獨立的民營投資管理公司，員工持股。路博邁集團的主要業務是為全球機構投資者、投資顧問和個人投資者管理股票、固定收益、量化投資和多元化資產、私募股權、房地產和對沖基金投資組合。
早在2008年，路博邁集團就進入中國，在中國市場深耕多年。2016，路博邁投資管理(上海)有限公司在上海自貿區註冊成立，為WFOE(外商獨資企業)。2017，公司在中國基金業協會註冊為私募基金管理人；2018年，公司獲得上海地方金融監督管理局批準的QDLP業務試點資格，設立專註於海外另類投資的子公司——路博邁海外投資。截至2022年6月5438+00日，路博邁海外投資已成功募集8只QDLP基金產品，管理規模約30億元人民幣。路博邁集團非常重視中國市場。近年來，通過拓展私募基金業務、投資咨詢服務、QDLP試點業務等業務，路博邁集團對中國投資者的風險偏好和投資習慣有了壹定的了解。
路博邁基金管理(中國)有限公司總經理劉崧先生在接受證券時報·證券中國新聞社APP記者專訪時表示，中國市場業務是路博邁集團的戰略之壹，核心是利用中國市場的資源優勢，塑造本土優秀團隊，做出更多融入國際基因但更適合中國市場的資產管理產品，更好地為國際和國內投資者提供雙向服務。
劉崧認為，中國不斷開放的金融市場、日益完善的國際和法律商業環境進壹步增強了路博邁集團的信心。在他看來，路博邁集團設立外商獨資公募，壹方面表達了路博邁集團堅定耕耘中國市場的信心；另壹方面，中國是全球資本市場的重要方向，培養本土投研團隊對豐富路博邁全球投研平臺也具有重要意義。
外商獨資的公開募股排隊進入市場。
截至目前，* * *連同路博邁基金，已有兩只外商獨資公募獲批展業。4只外商獨資公募基金獲批，包括貝萊德基金和路博邁基金、富達基金和TEDA宏利基金。此外，凡達、施羅德、聯博等外資機構也在申請成立公募基金，等待加入公募機構的行列。
在可預見的未來，越來越多的外商獨資公募公司將“排隊”為中國公募市場提供多元化產品。外商獨資公募將如何布局新產品？作為首只獲批展業的外商獨資公募，貝萊德基金的產品布局或許可以作為樣本。
2020年8月，貝萊德基金獲批成立。2021年6月，貝萊德獲得公募基金業務牌照，成為中國第壹家外商獨資公募基金。在展業不到兩年的時間裏，貝萊德基金已經連續發行了四只基金產品。
具體來看，2021年8月，貝萊德基金推出首只本土基金。該產品主要投資於a股，覆蓋行業廣泛；5438年6月+2022年10月，第二只基金發行，主要投資港股，這也是整個市場的投資方向；2022年8月，其第三只產品推出，聚焦主題投資，聚焦高端裝備、科技硬件、電動汽車、清潔能源、5G網絡、雲計算、工業自動化等領域；2022年6月發行的第四款產品(11)為“固定收益+”基金。不難看出，上述產品在定位、市場、題材等方面都有各自的特點，壹方面為國內公募市場註入了多樣性，另壹方面也說明了外商獨資公募在起步階段還需要壹些探索。
這種探索可能與國內公募激烈的競爭格局有關。面對發展多年的本土公募“同行”，外資公募作為新玩家，可以重點關註和培育哪些領域的比較優勢？對於所有申請準入的外資公募來說，這是壹個需要充分考慮的問題。
根據之前的壹些采訪，養老金產品和ESG產品可能是外資公募差異化優勢的重點。
壹個重要的方向就是養老產品。富達國際中國區董事總經理黃孝義在接受證券時報·證券中國學會APP記者專訪時表示，富達的長期目標是在中國打造和建立成熟、全面的資產管理和養老金管理業務。富達目前是美國401K養老金的最大管理人。隨著我國三支柱養老體系的不斷發展，城鄉居民對財富管理和資產配置的需求不斷增加。富達希望參與中國的養老金市場，為中國三支柱養老金體系建設貢獻力量。
另壹個重要方向是ESG產品。劉崧認為，從長遠來看，環境和氣候問題將吸引越來越多的利益相關者的關註，這些將是長期基金相對確定的投資方向。ESG投資是路博邁集團的長期發展戰略之壹，尤其是在氣候和環境投資領域。作為機構投資者，路博邁基金將積極推動ESG金融產品和投資策略的創新，為中國經濟的高質量可持續發展貢獻力量。